存储大上行周期国产半导体材料及设备板块有望受益，半导体设备ETF华夏（562590）午后持续拉升

1月15日，三大股指午后持续拉升，其中半导体设备板块大幅上涨。截至下午14:30，半导体设备ETF华夏(562590)涨4.01%。相关成分股中，芯源微涨10.96%、南大光电涨8.93%、中科飞测涨7.71%，中微公司、长川科技、拓荆科技等小幅跟涨。(以上所列股票仅为指数成份股，无特定推荐之意)

消息面上，上周三星与SK海力士宣布将一季度服务器、PC及手机用存储芯片报价较去年四季度上调60%～70%，主要原因在于AI驱动需求爆发，供需缺口持续扩大。政策层面，近日，《上海市支持先进制造业转型升级三年行动方案(2026-2028年)》印发，其中提到，支持集成电路企业瞄准装备、先进工艺、光刻胶材料、3D封装，实现全产业链突破，培育一批具有国际竞争力的龙头企业。深化全栈创新，推动高性能智算芯片加快发展。有分析称，存储大上行周期，国产半导体材料及设备板块有望受益。

国信证券指出，半导体景气超预期，多环节陆续提价，AI眼镜放量在即。受AI增量需求拉动，电子上游涨价品类不断增加，存储和高端PCB产业链仍呈现较严重的供不应求，近期晶圆代工、高端封测、模拟芯片、被动元件、LCD等环节也呈现不同幅度的涨价预期，终端层面已陆续通过涨价向C端传导，行业盈利水平温和修复。该机构认为，AI手机、AI眼镜、折叠屏等端侧创新预期有望强化春季躁动行情，维持26年电子行业“迈入收获之年”的乐观判断。